Как бизнесу выжить в эпоху дорогих кредитов

Иллюстрация: cherezoff/shutterstock

Финтех сегодня – ключевой драйвер роста ИТ, e-com и МСБ. Пока банки не думают снижать стоимость кредитов, альтернативные финтех-форматы позволяют привлечь более дешевое финансирование и сэкономить, эффективно управляя финансовыми потоками. В обзоре IT-World – выгодные, гибкие и быстрые финтех-модели

BNPL

Сервисы BNPL («Buy now, pay later) – финтех-форматы краткосрочной рассрочки — хорошо знакомы продавцам e-commerce-платформ, в экосистемы которых они встроены. Представителям e-com-бизнеса они позволяют охватить аудиторию клиентов численностью около 3,9 млн человек (по данным на сентябрь 2025 года) и помогают повысить средний чек на 15–30%.

Заявка на подключение сервиса BNPL от бизнеса принимается в обслуживающем банке. От бизнеса потребуется зарегистрированное юрлицо или ИП, наличие расчетного счета. Большинство сервисов имеют широкую сеть партнеров в e-commerce и активную интеграцию с онлайн-магазинами. По информации на 2024 год, сервисы BNPL уже использовали 44% российских интернет-магазинов и магазинов традиционного офлайн-формата, и около половины сотрудничали с несколькими платформами сразу.

Если покупатель выбирает в процессе оплаты товара BNPL, продавец получает всю сумму покупки сразу от оператора сервиса BNPL, а сам сервис – равными долями, которые будут автоматически списываться с карты покупателя. И неважно, как проводится операция — на самой e-com платформе, сайте интернет-магазина или при оплате на кассе с помощью QR-кода.

В отличие от кредита, в таких сделках не заключается кредитный договор. Решение о предоставлении сервиса конечному покупателю оператор принимает за минуты – пользователям сервиса не нужны справки о доходах и одобрение банка. Данные о таких операциях операторы передают в бюро кредитных историй (БКИ), только если сумма одной операции через BNPL превышает 50 тыс. руб.

По данным из открытых источников, в среднем комиссии сервисов рассрочки для бизнеса составляют 3–10% от суммы платежа, но могут доходить и до 30%.

Максимальный срок рассрочки операции ограничен: сегодня он не может превышать 6 месяцев, с 1 апреля 2028 года максимальный срок снизится до 4-х месяцев.

Отечественный сегмент BNPL аналитики считают одним из наиболее динамично растущих и перспективных. Высокая ключевая ставка ЦБ РФ и дорогие традиционные кредиты стимулировали смещение спроса в более доступный формат рассрочки.

По данным экспертов рынка, в 2023 году объем отечественного сегмента составлял 180 млрд рублей, в 2024 году — 300 млрд, в 2025 году вырос до 940 млрд рублей. Аналитики прогнозируют, что 2026 год сегмент завершит с показателем в 1,2–1,25 трлн рублей и долей в общем объеме розничных платежей в 1,4%.

Более сдержанный рост в текущем году эксперты объясняют введенными недавно регуляторными ограничениями. С 1 апреля 2026 года вступил в силу ФЗ №283, и сегмент BNPL, работавший ранее, по сути, в серой зоне, с этой даты находится под контролем ЦБ РФ и подчиняется его регуляторным требованиям.

Оператором BNPL может стать банк, МФО или любое ООО/АО с минимальным капиталом в 5 млн рублей. На 1 апреля в официальный реестр операторов входили 14 платформ. Среди них — один банк, микрофинансовые компании и технологические сервисы:

Источник: it-world.ru